El tratamiento del riesgo de crédito en el tercer pilar del nuevo acuerdo de Basilea: análisis de las memorias anuales bancarias españolas

Abstract

El nuevo Acuerdo de Capital, Basilea II marca un punto de partida tanto en la gestión de los riesgos como en las relaciones que habrán de mantener entidades financieras y supervisores. El Acuerdo se configura a través de tres pilares: pilar I, requerimientos mínimos de capital, pilar II, revisión supervisora y pilar III, disciplina de mercado. Nuestro trabajo tiene un doble objetivo. En primer lugar profundizar en el análisis teórico del contenido del tercer pilar, incidiendo especialmente en el tratamiento del riesgo de crédito. Para ello se ha realizado un estudio analítico sobre los contenidos de este pilar en el nuevo acuerdo. Como conclusión se puede extraer que el Acuerdo ha dejado gran parte de los contenidos de este pilar en manos de las propias entidades financieras y en última instancia el control a los reguladores de cada país. En segundo lugar hemos querido conocer el grado de preparación de las entidades de crédito frente al reto que, en materia de riesgo de crédito, les impone el Acuerdo en general y el tercer pilar en particular. Para ello hemos utilizado una muestra de entidades financieras españolas y hemos procedido a estudiar la información contenida en sus memorias anuales en el período 2000 – 2003. Como conclusión de este estudio se puede ver una evolución exponencial con respecto a la información publicada por las entidades, no habiendo prácticamente ninguna información referente a Basilea en el año 2000 y produciéndose un salto, tanto cualitativo como cuantitativo, en el 2001. En el último año del estudio, 2003, prácticamente todas las entidades analizadas aportan datos de los requeridos por Basilea.

Basel II, the new Capital Accord, is a landmark regarding both risk management and the relations to be established amongst financial institutions and regulators. It displays a three-pillar structure: Pillar I, minimum capital requirements, Pillar II, supervising review, and Pillar III, market regulation. This study has a twofold purpose. Firstly, focusing upon credit risk, we have realised an analytical study of the Third Pillar as tailored within the new accord. We may conclude this Accord has left most of this pillar content under the responsibility of financial entities and, it ultimately holds each country’s national regulators responsible for controlling the sector. Secondly, we envisage appraising the credit organisms’ level of preparation to respond to the credit risks challenges as posed by the Accord in general, and the Third Pillar in particular. We have thus utilised a sample composed by Spanish financial entities and studied the information disclosed in their annual reports for the time period of 2000 – 2003. The study concludes that the amount of information disclosed by the entities has increased exponentially. It is interesting to highlight there is no information in line with the Basel parameters for the year of 2000. Yet, we are glad to report a qualitative and quantitative leap forward for the year of 2001. Almost all the institutions studied comprise data complying with the Basel requirements for the year 2003.