Análisis comparativo de riesgo financiero en empresas que conforman el sector de los servicios financieros e inmobiliarios y el sector de materiales básicos, industria y construcción que forman parte del IBEX 35

Abstract

El objetivo de este trabajo es realizar un análisis comparativo de los activos que componen los diferentes sectores del IBEX 35 para el año 2018. Vamos a realizar esta comparación con el objetivo de determinar mediante el Capital AssetPricingModel (CAPM) unos índices de rentabilidad-riesgo con el fin de obtener qué sectores y empresas son los más atractivos del IBEX de cara a invertir en 2018. En este estudio nos centramos en comparar los sectores de materiales básicos, industria y construcción con el sector de los servicios financieros e inmobiliarios, para el análisis nos ayudaremos de la SML y del modelo de rentabilidad esperada Sharpe y una vez aplicado el modelo obtendremos una medida del riesgo sistemático de cada empresa y sector analizado, que nos permite obtener una valoración individual y conjunta de los activos de cada sector con el fin de determinar cuál de ambos sectores es más atractivo